financeФинансы: теория и практика/Finance: Theory and PracticeFinance: Theory and Practice2587-56712587-7089Financial University under The Government of Russian Federation10.26794/2587-5671-2021-25-3-90-101finance-1234Research ArticleЦИФРОВЫЕ ТЕХНОЛОГИИDIGITAl TECHNOlOGYЦифровые технологии в финансовой сфере: эволюция и основные тренды развития в России и за рубежомDigital Technologies in the Financial sector: Evolution and Major Development Trends in Russia and Abroadhttps://orcid.org/0000-0001-5440-1895АртеменкоД. А.ArtemenkoD. A.

 доктор экономических наук, профессор, заведующий кафедрой государственных, муниципальных финансов и финансового инжиниринга Высшей школы бизнеса 

 Ростов-на-Дону 

 Dr. Sci. (Econ.), Prof., Head of the Department of State, Municipal Finance and Financial Engineering, Higher School of Business

Rostov-on-Don 

https://orcid.org/0000-0003-0850-5305ЗенченкоС. В.ZenchenkoS. V.

 доктор экономических наук, профессор, профессор кафедры финансов и кредита 

Ставрополь 

 Dr. Sci. (Econ.), Prof., Department of Finance and Credit

Stavropol 

Южный федеральный университетРоссияSouthern Federal UniversityRussian FederationСеверо-Кавказский федеральный университетРоссияNorthCaucasus Federal UniversityRussian Federation20210707202125390101Copyright © Артеменко Д.А., Зенченко С.В., 20212021Артеменко Д.А., Зенченко С.В.Artemenko D.A., Zenchenko S.V.Данная работа распространяется под лицензией Creative Commons Attribution 4.0.This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 License.https://financetp.fa.ru/jour/article/view/1234

 Предмет исследования — комплекс финансовых технологий, активно используемых в  финансово-кредитной сфере России и за рубежом.

Цель исследования — показать место технологического прогресса, основанного на  использовании FinTech и развитии человеческого капитала, в российской экономике;  трансформацию бизнес-процессов на основе современных финансовых технологий, создающих новые перспективные возможности и отвечающих на вызовы Индустрии 4.0. Рассмотрены вопросы, связанные с исследованием перспектив развития финансовых технологий в мировой  практике и возможностями их адаптации в деятельности российских финансовых организаций. Исследование базируется на анализе данных, предоставленных международными консалтинговыми  компаниями, аналитическими центрами и официальными источниками данных Центрального банка (Банка России).

Использованы методы: сравнительных исследований, эмпирический, логический, графический,  анализа, интерпретации и сопоставления. Авторы оценили рост роли финансовых технологий в  экономике России, выявили основные проблемы и обозначили перспективы развития на основе  интеграции традиционных институтов и финтех-компаний для воспроизводства финансовых инноваций в будущем.

В итоге сделан вывод, что повышение технологичности банковских процессов возможно на основе цифровизации с применением разнообразных финансовых технологий, что приведет к упрощению и оптимизации традиционных операций, предотвращению мошенничества, позволит создать новые и более персонализированные предложения в соответствии с потребностями  клиентов, изменяя при этом способ взаимодействия с ними. 

 The subject of the research is a complex of financial technologies that are actively used in the financial and credit sector in Russia and abroad.

The study aims to show the place of technological progress based on the use of FinTech and the development of human capital in the Russian economy; transformation of business processes based on modern financial technologies, creating new promising opportunities, and responding to the challenges of Industry 4.0. The paper considers the issues related to the study of the prospects for the development of financial technologies in global practice and the possibilities of their adaptation in the activities of Russian financial organizations. The research is based on the analysis of data provided by international consulting companies, analytical centers, and official data sources of the Central Bank (Bank of Russia).

The authors apply methods such as comparative research, empirical, logical, graphical, analysis, interpretation, and comparison. The study assesses the growing role of financial technologies in the Russian economy, identifies the main problems, and outlines development prospects based on the integration of traditional institutions and FinTech companies for the reproduction of financial innovations in the future.

As a result, it was concluded that improving the technological effectiveness of banking processes is possible on the basis of digitalization using various financial technologies, which will lead to the simplification and optimization of traditional operations, prevention of fraud, create new and more personalized offers according to customer needs, while changing the way of interaction with them. 

цифровая экономикафинансовые технологииискусственный интеллектбольшие данныеблокчейнdigital economyfinancial technologyartificial intelligencebig datablockchainReferencesАбрамова М.А. Некоторые аспекты трансформации функций современных денег в условиях диджитализации экономики. Банковские услуги. 2020;(1):12–16. DOI: 10.36992/2075–1915_2020_1_12Abramova M.A. Some aspects of the transformation of the functions of modern money in the context of the digitalization of the economy. Bankovskie uslugi = Banking Services. 2020;(1):12–16. (In Russ.). DOI: 10.36992/2075–1915_2020_1_12Эскиндаров М.А., Соловьев В.И., ред. Парадигмы цифровой экономики: Технологии искусственного интеллекта в финансах и финтехе. М.: Когито-Центр; 2019. 325 с.Eskindarov M.A., Solov’ev V.I., eds. Paradigms of the digital economy: Artificial intelligence technologies in finance and fintech. Moscow: Cogito-Center; 2019. 325 p. (In Russ.).Claessens S., Frost J., Turner G., Zhu F. Fintech credit markets around the world: size, drivers and policy issues. BIS Quarterly Review. 2018;(Sept.):29–49. URL: https://www.bis.org/publ/qtrpdf/r_qt1809e.pdfClaessens S., Frost J., Turner G., Zhu F. Fintech credit markets around the world: size, drivers and policy issues. BIS Quarterly Review. 2018;(Sept.):29–49. URL: https://www.bis.org/publ/qtrpdf/r_qt1809e.pdfBarba Navaretti G., Calzolari G., Franco Pozzolo A. FinTech and banks: Friends or foes? European Economy: Banks, Regulation, and the Real Sector. 2017;3(2):9–30. URL: http://european-economy.eu/wp-content/uploads/2018/01/EE_2.2017–2.pdfBarba Navaretti G., Calzolari G., Franco Pozzolo A. FinTech and banks: Friends or foes? European Economy: Banks, Regulation, and the Real Sector. 2017;3(2):9–30. URL: http://european-economy.eu/wp-content/uploads/2018/01/EE_2.2017–2.pdfБелозеров С., Соколовская Е., Ким Ю. Финтех как фактор трансформации глобальных финансовых рынков. Форсайт. 2020;14(2):23–35. DOI: 10.17323/2500–2597.2020.2.23.35Belozyorov S., Sokolovska O., Kim Y. Fintech as a precondition of transformations in global financial markets. Forsait = Foresight and STI Governance. 2020;14(2):23–35. DOI: 10.17323/2500–2597.2020.2.23.35Зубок С. Финтех-акселерация как способ внедрения инновационных решений и сервисов в банковскую деятельность. Банкаўскі веснік. 2020;(9):28–37. URL: https://www.nbrb.by/bv/articles/10787.pdfZubok S. Fintech acceleration as a way to introduce innovative solutions and services into banking activities. Bankauskі vesnіk = Bank Bulletin Journal. 2020;(9):28–37. URL: https://www.nbrb.by/bv/articles/10787.pdf (In Russ.).Юдина М.А. Индустрия 4.0: перспективы и вызовы для общества. Государственное управление. Электронный вестник. 2017;(60):197–215.Yudina M.A. Industry 4.0: Opportunities and challenges. Gosudarstvennoe upravlenie. Elektronnyi vestnik = Public Administration. E-Journal. 2017;(60):197–215.Patiño J. A., Rojas E. F., Agudelo M. Regional digital market. Strategic aspects. Santiago: Economic Commission for Latin America and the Caribbean; 2018. 56 p. URL: https://www.cepal.org/sites/default/files/publication/files/43633/S 1800569_en.pdfPatiño J. A., Rojas E. F., Agudelo M. Regional digital market. Strategic aspects. Santiago: Economic Commission for Latin America and the Caribbean; 2018. 56 p. URL: https://www.cepal.org/sites/default/files/publication/files/43633/S 1800569_en.pdfNicoletti B. The future of fintech: Integrating finance and technology in financial services. London: Palgrave Macmillan; 2017. 328 p. (Palgrave Studies in Financial Services Technology). DOI: 10.1007/978–3–319–51415–4Nicoletti B. The future of fintech: Integrating finance and technology in financial services. London: Palgrave Macmillan; 2017. 328 p. (Palgrave Studies in Financial Services Technology). DOI: 10.1007/978–3–319–51415–4Frost J., Gambacorta L., Huang Y., Shin H.S., Zbinden P. BigTech and the changing structure of financial intermediation. Economic Policy. 2019;34(100):761–799. URL: https://www.bis.org/publ/work779.pdf. DOI: 10.1093/epolic/eiaa003Frost J., Gambacorta L., Huang Y., Shin H.S., Zbinden P. BigTech and the changing structure of financial intermediation. Economic Policy. 2019;34(100):761–799. DOI: 10.1093/epolic/eiaa003 URL: https://www.bis.org/publ/work779.pdfSokolov A., Veselitskaya N., Carabias V., Yildirim O. Scenario-based identification of key factors for smart cities development policies. Technological Forecasting and Social Change. 2019;148:119729. DOI: 10.1016/j.techfore.2019.119729Sokolov A., Veselitskaya N., Carabias V., Yildirim O. Scenario-based identification of key factors for smart cities development policies. Technological Forecasting and Social Change. 2019;148:119729. DOI: 10.1016/j.techfore.2019.119729Никонов А.А., Стельмашонок Е.В. Анализ внедрения современных цифровых технологий в финансовой сфере. Научно-технические ведомости Санкт-Петербургского государственного политехнического университета. Экономические науки. 2018;11(4):111–119. DOI: 10.18721/JE.11408Nikonov A.A., Stelmashonok E.V. Analysis of modern digital technologies’ implementation in the financial sphere. Nauchno-tekhnicheskie vedomosti Sankt-Peterburgskogo gosudarstvennogo politekhnicheskogo universiteta. Ekonomicheskie nauki = St. Petersburg State Polytechnical University Journal. Economics. 2018;11(4):111–119. (In Russ.). DOI: 10.18721/JE.11408Поветкина Н.А., Леднева Ю.В. «Финтех» и «регтех»: границы правового регулирования. Право. Журнал Высшей школы экономики. 2018;(1):46–67. DOI: 10.17323/2072–8166.2018.2.46.67Povetkina N. A., Ledneva Yu. V. Fintech and regtech: Boundaries of legal regulation. Pravo. Zhurnal Vysshei shkoly ekonomiki = Law. Journal of the Higher School of Economics. 2018;(1):46–67. (In Russ.). DOI: 10.17323/2072–8166.2018.2.46.67Hunt W., Marshall K., Perry R. Artificial intelligence’s role in finance and how financial companies are leveraging the technology to their advantage. 2020. URL: https://www.researchgate.net/publication/344551452_Artificial_Intelligence’s_Role_in_Finance_and_How_Financial_Companies_are_Leveraging_the_Technology_to_Their_AdvantageHunt W., Marshall K., Perry R. Artificial intelligence’s role in finance and how financial companies are leveraging the technology to their advantage. 2020. URL: https://www.researchgate.net/publication/344551452_Artificial_Intelligence’s_Role_in_Finance_and_How_Financial_Companies_are_Leveraging_the_Technology_to_Their_AdvantageAdrian T., Mancini-Griffoli T. The rise of digital money. IMF FinTech Notes. 2019;(01). URL: https://www.imf.org/en/Publications/fintech-notes/Issues/2019/07/12/The-Rise-of-Digital-Money-47097Adrian T., Mancini-Griffoli T. The rise of digital money. IMF FinTech Notes. 2019;(01). URL: https://www.imf.org/en/Publications/fintech-notes/Issues/2019/07/12/The-Rise-of-Digital-Money-47097Buchanan B. G. Artificial intelligence in finance. London: The Alan Turing Institute; 2019. 50 р. URL: https://zenodo.org/record/2612537#.YK4B 8KgzbIUBuchanan B. G. Artificial intelligence in finance. London: The Alan Turing Institute; 2019. 50 р. URL: https://zenodo.org/record/2612537#.YK4B 8KgzbIURenault T. Intraday online investor sentiment and return patterns in the U.S. stock market. Journal of Banking & Finance. 2017;84:25–40. DOI: 10.1016/j.jbankfin.2017.07.002Renault T. Intraday online investor sentiment and return patterns in the U.S. stock market. Journal of Banking & Finance. 2017;84:25–40. DOI: 10.1016/j.jbankfin.2017.07.002Артеменко Д.А., Артеменко Г.А. Перспективы внедрения блокчейн-технологии в систему налогообложения России. Сб. науч. тр. I междунар. науч.-практ. форума «Россия, Европа, Азия: цифровизация глобального пространства». Ставрополь: Фабула; 2018:317–321. URL: http://digjmer.ru/wp-content/uploads/2019/03/%D0%A1%D0%B1%D0%BE%D1%80%D0%BD%D0%B8%D0%BA-%D0%9C%D0%9D%D0%9F%D0%A4.pdfArtemenko D.A., Artemenko G.A. Prospects for introducing blockchain technology into the Russian taxation system. In: Proc. 1st Int. sci.-pract. forum “Russia, Europe, Asia: Digitalization of the global space”. Stavropol: Fabula; 2018:317–321. URL: http://digjmer.ru/wp-content/uploads/2019/03/%D0%A1%D0%B1%D0%BE%D1%80%D0%BD%D0%B8%D0%BA-%D0%9C%D0%9D%D0%9F%D0%A4.pdfLopez de Prado M. Financial quantum computing (Presentation slides). 2016. DOI: 10.2139/ssrn.2848632Lopez de Prado M. Financial quantum computing (Presentation slides). 2016. DOI: 10.2139/ssrn.2848632

The authors declare that there are no conflicts of interest present.