financeФинансы: теория и практика/Finance: Theory and PracticeFinance: Theory and Practice2587-56712587-7089Financial University under The Government of Russian Federation10.26794/2587-5671-2024-28-5-31-43finance-3175Research ArticleМЕЖДУНАРОДНЫЕ ФИНАНСЫINTERNATIONAL FINANCEЭкономический рост в России при интеграции трансграничных платежей в блокчейн-средуEconomic Growth in Russia with the Integration of Cross-Border Payments into the Blockchainhttps://orcid.org/0000-0003-3708-8184СафиуллинМ. Р.SafiullinM. R.

Марат Рашитович Сафиуллин, доктор экономических наук, профессор, проректор по вопросам экономического и стратегического развития, директор Центра

Казань

Marat R. Safiullin, Dr. Sci. (Econ.), Prof., Vice-Rector for Economic and Strategic Development, Director at the Center

Kazan

C.p@tatar.ruhttps://orcid.org/0000-0002-0763-6453ЕльшинЛ. А.ElshinL. A.

Леонид Алексеевич Ельшин, доктор экономических наук, доцент, заведующий кафедрой, заместитель директора по науке, профессор

кафедра территориальной экономики; кафедра экономики

Казань

Leonid A. Elshin, Dr. Sci. (Econ.), Assoc. Prof., Head of the Department, Deputy Director for Science, Prof.

Department of Territorial Economics; Department of Economics

Kazan

Leonid.Elshin@tatar.ruhttps://orcid.org/0000-0002-8943-0781БургановР. Т.BurganovR. T.

Рафис Тимерханович Бурганов, доктор экономических наук, доцент, ректор

Казань

Rafis T. Burganov, Dr. Sci. (Econ.), Assoc. Prof., Rector

Kazan

C.p@tatar.ruКазанский (Приволжский) федеральный университет; Центр перспективных экономических исследований Академии наук Республики ТатарстанРоссияKazan (Volga Region) Federal University; Center for Advanced Economic Research, Academy of Sciences of the Republic of TatarstanRussian FederationКазанский (Приволжский) федеральный университет; Центр перспективных экономических исследований Академии наук Республики Татарстан; Университет управления ТИСБИРоссияKazan (Volga Region) Federal University; Center for Advanced Economic Research, Academy of Sciences of the Republic of Tatarstan; TISBI University of ManagementRussian FederationПоволжский государственный университет физической культуры, спорта и туризмаРоссияVolga Region State University of Physical Culture, Sports and TourismRussian Federation2024291020242853143Copyright © Сафиуллин М.Р., Ельшин Л.А., Бурганов Р.Т., 20242024Сафиуллин М.Р., Ельшин Л.А., Бурганов Р.Т.Safiullin M.R., Elshin L.A., Burganov R.T.Данная работа распространяется под лицензией Creative Commons Attribution 4.0.This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 License.https://financetp.fa.ru/jour/article/view/3175

   Международные финансовые организации и институты развития сходятся во мнении, что внедрение в процесс реализации трансграничных платежей блокчейн-технологий (DLT) существенным образом будет способствовать развитию глобальной системы международных платежей. В этой связи работы, посвященные перспективам создания специализированных блокчейн-платформ и реализующихся на их основе международных транзакций, представляют сегодня повышенный интерес. Особую актуальность данный вопрос приобретает для российской экономики, столкнувшейся с беспрецедентным санкционным давлением, ограничивающим, в частности, доступ финансовой системы к международным клиринговым сервисам.

   Целью работы является разработка и апробация методических подходов к эмпирической оценке возможного прироста ВВП России в случае имитации перехода трансграничных платежей в блокчейн-экосреду.

   Основу исследования составляют методы систематизации макроэкономических экстерналий, формирующихся в финансовой системе национальной экономики в процессе использования блокчейн в системе международных расчетов, а также корреляционно-регрессионный анализ, обеспечивающий возможность идентификации влияния блокчейн-транзакций на перспективы экономической динамики. Результаты проведенного исследования состоят в выявленном потенциале возможного прироста ВВП России (+ 4,0 % в год) в рамках применения блокчейн в системе организации системы международных платежей. Полученные оценки не только свидетельствуют о перспективности применения блокчейн при реализации транснациональных платежей, но и определяют потенциал их применения при локализации рисков возрастающего санкционного давления, выраженного, в частности, в ограничении доступа к международным клиринговым сервисам, платежным системам (SWIFT и т. п.).

   International financial organizations and development institutions agree that the implementation of blockchain technologies (DLT) in the process of cross-border payments will significantly contribute to the development of the global international payment system. In this regard, works devoted to the prospects for the creation of specialized blockchain platforms and international transactions implemented on their basis in the framework of the use of digital currencies are of great interest today. This issue is of particular relevance today for the Russian economy, which is faced with unprecedented sanctions pressure, limiting, in particular, the access of the financial system to international clearing services.

   The purpose of this study is to develop and test methodological approaches to the empirical assessment of the potential GDP growth in Russia in the event of simulating the transition of cross-border payments to a blockchain ecosystem.

   The research consists of methods for systematizing macroeconomic externalities that are formed in the financial system of the national economy in the process of using blockchain in the system of international settlements, as well as correlation and regression analysis, which provides the opportunity to identify the impact of blockchain transactions on the prospects of economic dynamics. The results of the study consist in the identified potential for a possible increase in Russia’s GDP (+ 4.0 % per year) as part of the use of blockchain in the system for securing international payments. The assessments not only indicate the prospects of using blockchain in the implementation of transnational payments, but also determine the potential for their use in localizing the risks of increasing sanctions pressure, expressed, in particular, in restricting access to international clearing services, payment systems (SWIFT, etc.).

блокчейнтранснациональные платежные системыэкономические экстерналиимакроэкономические эффектыприрост ВВПэкономическая безопасностьсанкционное давлениемеждународные цепочки поставокустойчивость развития национальной экономикиblockchaintransnational payment systemseconomic externalitiesmacroeconomic effectsGDP growtheconomic securitysanctions pressureinternational supply chainssustainability of the national economyИсследование выполнено за счет гранта Российского научного фонда (проект № 23-28-00587). Казанский (Приволжский) федеральный университет, Казань, РоссияThe study was supported by a grant from the Russian Science Foundation (project No. 23-28-00587). Kazan (Volga Region) Federal University, Kazan, RussiaReferencesAllen D., Berg C., Davidson S., Novak M., Potts J. International policy coordination for blockchain supply chains. Asia & the Pacific Policy Studies. 2019;6(3):367–380. DOI: 10.1002/app5.281Allen D., Berg C., Davidson S., Novak M., Potts J. International policy coordination for blockchain supply chains. Asia & the Pacific Policy Studies. 2019;6(3):367–380. DOI: 10.1002/app5.281Ganne E. Can blockchain revolutionize international trade. Geneva: World Trade Organization; 2018. 163 p. URL: https://www.wto.org/english/res_e/booksp_e/blockchainrev18_e.pdfGanne E. Can blockchain revolutionize international trade. Geneva: World Trade Organization; 2018. 163 p. URL: https://www.wto.org/english/res_e/booksp_e/blockchainrev18_e.pdfКочергин Д. Цифровые валюты центральных банков: мировой опыт. Мировая экономика и международные отношения. 2021;65(5):68–77. DOI: 10.20542/0131–2227–2021–65–5–68–77Kochergin D. Central banks digital currencies: World experience. Mirovaya ekonomika i mezhdunarodnye otnosheniya = World Economy and International Relations. 2021;65(5):68–77. (In Russ.). DOI: 10.20542/0131–2227–2021–65–5–68–77Сафиуллин М. Р., Абдукаева А. А., Ельшин Л. А. Интегральная многокомпонентная оценка развития рынка блокчейн-технологий в национальной экономике России. Инновации. 2019;(7):41–49. DOI: 10.26310/2071-3010.2019.249.7.006Safiullin M. R., Abdukaeva A. A., Elshin L. A. Integral multicomponent assessment of the development of the blockchain technologies market in the national economy of Russia. Innovatsii = Innovations. 2019;(7):41–49. (In Russ.). DOI: 10.26310/2071-3010.2019.249.7.006Stone S., Flaig D., Van Tongeren F. Modeling local content requirements: Quantitative restrictions in a CGE model. OECD, Trade and Agriculture Directorate. 2015. URL https://www.gtap.agecon.purdue.edu/resources/download/7203.pdf (accessed on 07. 03. 2021).Stone S., Flaig D., Van Tongeren F. Modeling local content requirements: Quantitative restrictions in a CGE model. OECD, Trade and Agriculture Directorate. 2015. URL: https://www.gtap.agecon.purdue.edu/resources/download/7203.pdf (accessed on 07. 03. 2021).Дубровская Е. С. Российская экономика в условиях санкций: текущее положение и перспективы инновационного развития. Креативная экономика. 2022;16(11):4553–4564. DOI: 10.18334/ce.16.11.116637Dubrovskaya E. S. The Russian economy under sanctions: Current situation and prospects for innovative development. Kreativnaya ekonomika = Journal of Creative Economy. 2022;16(11):4553–4564. (In Russ.). DOI: 10.18334/ce.16.11.116637Tapscott D., Tapscott A. How blockchain will change organizations. MIT Sloan Management Review. 2017;58(2):10–13.Tapscott D., Tapscott A. How blockchain will change organizations. MIT Sloan Management Review. 2017;58(2):10–13.Zhang T., Huang Z. Blockchain and central bank digital currency. ICT Express. 2022;8(2):264–270. DOI: 10.1016/j.icte.2021.09.014Zhang T., Huang Z. Blockchain and central bank digital currency. ICT Express. 2022;8(2):264–270. DOI: 10.1016/j.icte.2021.09.014Alonso S. L.N., Jorge-Vazquez J., Forradellas R. F.R. Central banks digital currency: Detection of optimal countries for the implementation of a CBDC and the implication for payment industry open innovation. Journal of Open Innovation: Technology, Market, and Complexity. 2021;7(1):72. DOI: 10.3390/joitmc7010072Alonso S. L.N., Jorge-Vazquez J., Forradellas R. F.R. Central banks digital currency: Detection of optimal countries for the implementation of a CBDC and the implication for payment industry open innovation. Journal of Open Innovation: Technology, Market, and Complexity. 2021;7(1):72. DOI: 10.3390/joitmc7010072Сидоренко Э. Цифровая валюта центральных банков: экономические сценарии и прогнозы. Международные процессы. 2021;19(2):151–165. DOI: 10.17994/IT.2021.19.2.65.8Sidorenko E. Digital currency of central banks: Economic scenarios and forecasts. Mezhdunarodnye protsessy = International Trends. 2021;19(2):151–165. (In Russ.). DOI: 10.17994/IT.2021.19.2.65.8Boar C., Holden H., Wadsworth A. Impending arrival — a sequel to the survey on central bank digital currency. Bank for International Settlements. BIS Papers. 2020;(107). URL: https://www.bis.org/publ/bppdf/bispap107.pdf (дата обращения: 21. 05. 2023).Boar C., Holden H., Wadsworth A. Impending arrival — a sequel to the survey on central bank digital currency. Bank for International Settlements. BIS Papers. 2020;(107). URL: https://www.bis.org/publ/bppdf/bispap107.pdf (accessed on 21. 05. 2023).Назаренко Ю. Л. Применение технологии блокчейн в целях обеспечения безопасности банковских операций. European Science. 2018;(3):27–31.Nazarenko Yu. L. Application of blockchain technology for security of banking operations. European Science. 2018;(3):27–31. (In Russ.).Mancini-Griffoli T., Martinez Peria M. S., Agur I., et al. Casting light on central bank digital currencies. IMF Staff Discussion Notes. 2018;(008). DOI: 10.5089/9781484384572.006Mancini-Griffoli T., Martinez Peria M. S., Agur I., et al. Casting light on central bank digital currencies. IMF Staff Discussion Notes. 2018;(008). DOI: 10.5089/9781484384572.006Boar C., Wehrli A. Ready, steady, go? Results of the third BIS survey on central bank digital currency. Bank for International Settlements. BIS Papers. 2021;(114). URL: https://www.bis.org/publ/bppdf/bispap114.pdf (дата обращения: 18. 04. 2023).Boar C., Wehrli A. Ready, steady, go? Results of the third BIS survey on central bank digital currency. Bank for International Settlements. BIS Papers. 2021;(114). URL: https://www.bis.org/publ/bppdf/bispap114.pdf (accessed on 18. 04. 2023).Engert W., Fung B. S.C. Central bank digital currency: Motivations and implications. Bank of Canada Staff Discussion Paper. 2017;(16). URL: https://www.bankofcanada.ca/wp-content/uploads/2017/11/sdp2017–16.pdf (дата обращения: 28. 04. 2023).Engert W., Fung B. S.C. Central bank digital currency: Motivations and implications. Bank of Canada Staff Discussion Paper. 2017;(16). URL: https://www.bankofcanada.ca/wp-content/uploads/2017/11/sdp2017–16.pdf (accessed on 28.04.2023).Алибаев А., Абдылдаева А. А. Экономический рост и некоторые актуальные вопросы экономического роста. Актуальные научные исследования в современном мире. 2021;(6–2):70–74.Alibaev A., Abdyldaeva A. A. Economic growth and some topical issues of economic growth. Aktual’nye nauchnye issledovaniya v sovremennom mire = iScience in UA. 2021;(6–2):70–74. (In Russ.).Гао Л., Сабитов Р. А. Экономический рост. Модели экономического роста. Прогрессивная экономика. 2022;(6):15–26. DOI: 10.54861/27131211_2022_6_15Gao L., Sabitov R. A. The economic growth. Models of economic growth. Progressivnaya ekonomika = Progressive Economy. 2022;(6):15–26. (In Russ.). DOI: 10.54861/27131211_2022_6_15

The authors declare that there are no conflicts of interest present.